ID-948_价格行为六维三票共识严格化研究报告

# ID-948 价格行为六维共振三票共识严格化选股 — 研究报告 > 公式ID: FORMULA-948（tongdaxin/ID_948.tn） > 生成时间: 2026-08-03 12:00 (Asia/Shanghai) > 通道判定: next_id=948 → 948%5=3 → Step 0.5 配方微迭代通道 > 家族轮询(Fix-B补丁): 最近两次微迭代 944=meanrev_heavy、943=momentum_heavy → 本代选 **price_heavy**（非最近2次，合规） > 母配方: PriceMix4_933（2/6 蜡烛形态投票 + G1-G4 门控，单窗口104股/48.8%/+7.3%） --- ## A. 实现细节（Implementation Details） ### A.1 公式逻辑 本公式是 **price_heavy 家族 gen6 micro-iteration**。母本 PriceMix4_933 将 6 个正交蜡烛形态作为 N-of-M 投票成员（2/6 触发）： - **M1** 价格触及 ENV 下轨（20日中轴×0.94）：超跌空间坐标 - **M2** 看涨吞没（bullish engulfing）：单根反转 - **M3** 吞没或锤子（hammer）：单根下影买压 - **M4** 看涨孕线（harami）：双根犹豫转强 - **M5** 晨星（morning star）：三根结构反转 - **M6** 镊子底（tweezers bottom）：价格级重合双底 gen6 的**唯一变更** = 投票门槛从 `VOTE >= 2` 收紧到 `VOTE >= 3`（3/6 共识），**成员一个字不动，门控 G1-G4 一个字不动**。这样设计的目的是与 gen5（939，加确认层严格化）构成**正交 A/B 对照**，补全 price_heavy 家族的严格化矩阵，并直接对照 meanrev_heavy 家族 gen9（944，3/6 共识路径同构）——验证"共识门槛收紧"是否在不同家族间可迁移。 ### A.2 执行时点 T 日收盘计算信号（全部使用 REF/历史窗口，无未来函数），T+1 日开盘执行。信号仅在 Warmup（20 根）之后产生。 ### A.3 过滤机制（四门控，沿用母本） - **G1** ATR 幅度门控：`MA(HIGH-LOW,14)/CLOSE < 0.09`（剔除剧烈波动股） - **G2** 趋势位置：`CLOSE >= MA20*0.98`（站上或贴近20日线） - **G3** 量能温和：`VOL ∈ (0.8×MA20, 2.5×MA20)` - **G4** 当日涨幅：`CLOSE/REF(CLOSE,1) ∈ (1.01, 1.06)` ### A.4 风险控制 无内嵌止损（选股公式，执行层另加）。历史索引建议加 `CLOSE > REF(LLV(LOW,10),1)` 结构性止损以收敛尾部。 ### A.5 适用市场 A股全市场截面选股；蜡烛形态对主板/创业板个股通用。 ### A.6 Warmup 周期 最大窗口 MA20 / LLV10 衍生 → **20 根**（已标注于公式头注释）。 ### A.7 回测结果（真实本地CSV，2023-01-01~2026-05-25；106只有数据 / 9921只缺行情） | 指标 | 方案A(parser) | 方案B(tdx_interpreter, 官方CLI) | |---|---|---| | 有信号股票 | 105 | 105 | | 交易加权胜率 | 49.82% | — | | 截面简单胜率 | 51.33% | 51.33% | | 平均收益 | +2.469% | +2.469% | | 盈亏比(PLR) | 4.764 | — | | 最大回撤均值 | −8.379% | — | | 夏普(截面) | 0.168 | — | | VaR95 / CVaR95 | −22.3% / −26.12% | — | | 盈利因子 PF | 1.636 | — | | 平均持有 | 5.97天 | — | **A/B 交叉验证差异 0.00pp（51.33%/51.33%，+2.469%/+2.469%）→ CONSISTENT**，两套独立解析器逐股对齐。 --- ## B. 已知偏差（Limitations and Bias） 1. **小样本**：本地 CSV 仅 106 只有数据（9921 只报"数据不足"），105 只信号是小样本估计，胜率/CVaR 可能漂移，需接 MySQL/全量 CSV 重测。 2. **循环论证风险**：样本窗口 2023-01~2026-05 含较长震荡段，蜡烛形态反转类策略天然偏好震荡市，构成"用适配环境验证适配策略"的循环论证，需拉长到完整牛熊周期重验。 3. **参数未搜参**：6 形态阈值（ENV 0.94、锤子 0.66、镊子 1.2%、涨幅 1%~6% 等）一次成型未做网格，属"未过拟合"而非"已证稳健"。 4. **Look-Ahead 风险**：已自检——所有指标仅用 REF/历史窗口与当日收盘/最低价（非未来），无 `REF(X,-1)`，无未来数据引用。 --- ## C. 结果解读（Result Interpretation） ### C.1 逻辑质量 六维蜡烛形态均为经典价格行为学原型，经济意义清晰（超跌+反转形态多票共振=卖压耗尽共识）。逻辑严格与（非投票稀释），方向正确。 ### C.2 创新点 本代是 price_heavy 家族**首次做"投票门槛收紧"严格化对照**——与 gen5（939，确认层叠加）正交，并直接镜像 meanrev_heavy 的 gen9（944，3/6 共识）。首次在跨家族尺度上检验了"共识门槛收紧"路径的可迁移性。 ### C.3 ★ 微迭代核心结论（诚实，反直觉） 与 meanrev_heavy 家族 gen9（944）**截然相反**——在 price_heavy，把 2/6 收紧到 3/6 **并未改善**，反而恶化聚合质量： | 变体 | 股 | 笔 | 胜率(简单) | 平均收益 | PLR | CVaR95 | PF | |---|---|---|---|---|---|---|---| | **2/6 (母本933同口径消融)** | 106 | 1029 | 48.19% | **+6.979%** | 1.458 | −26.18% | **2.312** | | **3/6 (本代948)** | 105 | 566 | **51.33%** | +2.469% | **4.764** | −26.12% | 1.636 | 机理剖析：蜡烛形态是**稀疏离散事件**（每只股均触发次数 2/6≈9.7 → 3/6≈5.4），2/6 已有的"两形态共振"已是极强的特异信号；收紧到 3/6 只是**对称地剔除半数信号**（主要是 2-of-6 组合里的边际触发），并未偏好性剔除劣质信号——那些被删的 2-of-6 额外触发其实是**正贡献**（删后单股均收益 6.979%→2.469%、PF 2.312→1.636 双降）。 **→ 结论**：对稀疏离散维度，"共识门槛收紧"= 单纯降频而非提纯；对稠密连续维度（振荡器，944）才= 去噪提纯。两家族路径不可简单迁移。**price_heavy 家族的更优严格化路径仍是 gen5（939）的确认层叠加。** ### C.4 风险点 最大风险是**尾部 CVaR95 −26% 未收敛**（与母本持平），需结构性止损或跨家族组合分散。 ### C.5 改进方向 1. 全量重测破小样本+循环论证双风险 2. 参数网格：ENV[0.92,0.94,0.96] × 锤子阈值[0.60,0.66,0.72] × 涨幅[0.5%~6%] 3. 把 3/6 共识结构当独立材料节点，与 940 VCONC / 941 RDEV / 942 DC / 945 SK_REC / 946 VOL_RISING / 947 OCCN 做跨家族 N-of-M（注意 941 教训：防投票稀释） 4. 加 `CLOSE>REF(LLV(LOW,10),1)` 结构性止损，目标 CVaR95 收到 −20% 内 ### C.6 ★ 对抗式审查（主动怀疑 + 排除） 1. **怀疑：3/6 门槛是否真导致"提纯"而非"降频"？** 排除：做 2/6 同口径消融（2023窗口、同扫描器），对比显示 3/6 单股均收益 6.979%→2.469%、PF 2.312→1.636 双降，证明是对称降频而非选择性提纯。诚实结论：本代微迭代**未优于母本**，但如实入库为材料节点（框架v4.5：差公式也是组合材料，不删）。 2. **怀疑：A/B 是否一致（解析器等价）？** 排除：方案A（backtest.parser 内联）与方案B（官方CLI backtest_planb.py）截面简单胜率 51.33%/51.33%、平均收益 +2.469%/+2.469%，差异 0.00pp，逐股对齐，两套独立解析器语义等价。 3. **怀疑：是否未来函数（Look-Ahead）？** 排除：公式仅用 REF/历史窗口与当日收盘最低价计算信号，执行于 T+1 开盘；无 `REF(X,-1)`、无当日涨停/涨幅排名等未来引用。自检4步全部通过。 4. **怀疑：是否与现有公式重复（语义去重）？** 排除：ChromaDB 语义相似度 23.79%（阈值60%远未达），通过；与最近 price_heavy 兄弟 933/939 逻辑上构成"2/6 / 2/6+确认层 / 3/6"受控对照序列，非重复而是同族正交演进。 --- ## 执行摘要 - 通道：Step 0.5 配方微迭代（price_heavy，家族轮询合规） - 公式：3/6 共识收紧（母本933同成员同门控） - 回测：方案A 105股/566笔/简单胜率51.33%/PF1.636；方案B 一致（差0.00pp） - 微迭代判定：**未优于母本**（price_heavy 下 3/6 收紧=降频非提纯；优于母本的路径是 gen5=939 确认层）。按框架入库为材料节点，不删除。 - effective_logics：**未加**（交易加权胜率 49.82% < 50% 护栏，与框架一致） - formula-recipes：注册新节点 PriceMix6_948（price_heavy gen6，标记 vote-floor-not-superior-in-price_heavy）